Pour ceux qui envisagent d'investir, comprendre comment différents types d'institutions financières peuvent aider à atteindre vos objectifs est crucial. Banques, les courtiers et les family offices opèrent de manières distinctes, impactant les investissements de manières variées
Changements récents sur le marché
En 2020, sur le marché américain, la rémunération basée sur les frais représentait 66 % des modèles de paiement, tandis que la rémunération par commissions était de 27%, et la compensation pour le conseil (heure, taux, ponctuel, etc.) s'élevait à 6%. Déjà en 2023, la rémunération basée sur les frais a augmenté à 83%, tandis que la rémunération commissionnée est tombée à 8 % et que la compensation pour conseil est restée à 8 %. Ce changement reflète une claire préférence pour des modèles qui sont plus alignés sur les intérêts des investisseurs
Il est important de noter que cette tendance commence également à se démarquer au Brésil, qui a atteint un total de 5 R$,7 trillions d'investissements en 2023, indiquant un mouvement vers des modèles plus transparents et qui favorisent une meilleure adéquation aux désirs des clients à long terme
Modèles de rémunération et conflits d'intérêts Les banques traditionnelles proposent des produits propres et leur rémunération est basée sur des commissions, ce qui peut générer des conflits d'intérêts en priorisant des produits plus rentables pour l'institution. Les courtiers et les agents autonomes d'investissement (AAIs) opèrent également sur la base de frais et de commissions, maintenant des conflits similaires. Les family offices, d'autre part, adoptent une approche personnalisée avec une rémunération basée sur des frais fixes, en éliminant les conflits d'intérêts et en alignant vos services sur les objectifs et le profil de risque des clients
L'importance du bon choix
Daniel Mazza, spécialiste en planification financière et co-fondateur de MZM Wealth, il souligne qu'il est crucial que les investisseurs comprennent les différences entre les modèles de conseil financier pour prendre des décisions éclairées. Les conflits d'intérêts dans les modèles traditionnels peuvent avoir un impact négatif sur les résultats, soulignant l'importance de rechercher des alternatives transparentes et objectives, dis
Mazza souligne également que les family offices offrent des services au-delà des investissements traditionnels, comme planification successorale et conseil juridique et fiscal, ce qui peut être un différentiel significatif pour les familles à revenu élevé
Comprendre les options disponibles
Pour les investisseurs, il est fondamental de comprendre les différents modèles de conseil financier disponibles. Les banques se concentrent sur des produits propres et commissionnés, les courtiers et les AAI proposent des produits de rayonnage ouvert avec des commissions, tandis que les cabinets de conseil indépendants utilisent des plateformes axées sur les investissements avec un modèle de frais fixes, éliminant les conflits d'intérêts. Choisir le bon modèle peut être déterminant pour le succès financier à long terme
En évaluant les options d'investissement, il est essentiel de considérer non seulement le potentiel de retour, mais aussi les modèles de rémunération et les éventuels conflits d'intérêts. Les family offices, avec son approche personnalisée et alignée sur les intérêts des investisseurs, se dessinent comme une alternative prometteuse, surtout pour ceux qui recherchent un service plus complet et transparent
